Группа «РАО Энергетические системы Востока» публикует консолидированную финансовую отчетность, прошедшую аудиторскую провеку, подготовленную в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО), за 2013 год. По итогам 2013 года чистая прибыль Холдинга составила 4 681 млн. руб. по сравнению с убытком в размере 4 824 млн. руб. за 2012 год. Показатель EBITDA вырос на 37% до 17 032 млн. руб.
Основные финансовые показатели [1] (млн. руб.)
Показатель |
2013 год |
2012 год |
Изм., % |
Выручка с учетом государственных субсидий |
152 829 |
142 080 |
8% |
Операционные расходы |
(140 997) |
(137 647) |
2% |
Прибыль от операционной деятельности 1 |
12 001 |
7 566 |
59% |
EBITDA |
17 032 |
12 416 |
37% |
Прибыль до налогообложения 1 |
6 943 |
2 824 |
146% |
Прибыль за период 1 |
9 654 |
4 569 |
111% |
Прибыль / (убыток) за период |
4 681 |
(4 824) |
n.a. |
Итого совокупный доход / (убыток) за период |
4 200 |
(6 807) |
n.a. |
Основные события
Группа ОАО «РАО Энергетические системы Востока» (РАО ЭС Востока) за 2013 год сократил выработку электроэнергии по сравнению с 2012 годом на 4,9% до 30 002 млн. кВт-ч. Выработка ОАО «ДГК» (73% выработки РАО ЭС Востока) за 2013 год сократилась на 4,6% в связи с ростом полезного отпуска Зейской ГЭС и Бурейской ГЭС вследствие сверхвысокой водности на Дальнем Востоке. Экспорт в Китай увеличился на 36% или на 911 млн. кВт-ч по сравнению с 2012 годом.
7 ноября 2013 года внесены изменения в Федеральный закон «Об электроэнергетике» и статью 81 Федерального закона «Об акционерных обществах», в соответствии с которыми аренда объектов электросетевого хозяйства, принадлежащих ОАО «ФСК ЕЭС», продлевается до 1 июля 2029 года для территориальных сетевых организаций в ряде субъектов Российской Федерации, в том числе Амурской области и Еврейской автономной области. Данные изменения позволят компенсировать выпадающие доходы, возникшие в связи с отказом некоторых потребителей от договоров «последней мили», что привело к корректировке оценки стоимости ОАО «ДРСК» в сторону увеличения, и пересмотру руководством РАО ЭС Востока намерения в отношении продажи ОАО «ДРСК».
В целях решения вопроса компенсации ОАО «ДРСК» убытков за 2011 год от прекращения действия договоров «последней мили» был принят ряд нормативных актов и в декабре 2013 года заключены Соглашения о предоставлении субсидии между Минэнерго России и органами исполнительной власти Амурской области и Еврейской автономной области. В соответствии с принятыми нормативными актами и заключенными соглашениями ОАО «ДРСК» в 2013 году была получена субсидия в размере 2 313 млн руб. на компенсацию выпадающих доходов от прекращения действия договоров «последней мили» за 2011 год. В 2014 году продолжается работа по получению субсидии из федерального бюджета на ликвидацию перекрестного субсидирования в электроэнергетике в части компенсации выпадающих доходов от прекращения действия договоров «последней мили» за 2012-2013 годы.
ОАО "РАО Энергетические системы Востока" подвело итоги конкурса на поставку в 2014 году угля для угольных электростанций Группы. В результате конкурентной процедуры стоимость значительного объема закупаемого угля на следующий год удалось снизить на 3%.
Выручка
По итогам 2013 года доходы от операционной деятельности Группы с учетом государственных субсидий, увеличились на 8% и составили 152 829 млн. руб. по сравнению с 142 080 млн. руб. годом ранее.
Основными факторами, повлиявшими на рост доходов от операционной деятельности в 2013 году, относительно 2012 года стали:
- Увеличение объема государственных субсидий на 23% до 13 233 млн. руб.
- Рост среднего отпускного тарифа на электроэнергию, реализуемую энергокомпаниями Группы для конечного потребителя, на 7% к аналогичному периоду предыдущего года до 3,23 руб./кВт-ч, за счет индексации тарифов на электроэнергию;
- Увеличение поставок электроэнергии для целей экспорта в КНР на 36% относительно 2012 года до 3 423 млн. кВтч в соответствии с графиками поставки по долгосрочному экспортному контракту.
- Рост среднеотпускных тарифов на теплоэнергию станций и котельных.
Наибольший удельный вес в выручке Группы за 2013 год занимают доходы от продажи электроэнергии и мощности (64%) и доходы от реализации теплоэнергии (24%), показавшие рост на 5,8% и 5,3% соответственно. Прочая выручка (составляет 12% от всего объема выручки) включает в себя доходы от транспортировки электроэнергии и тепловой энергии, от выполнения работ по капитальному строительству, от технологического присоединения к сети, от продажи покупных товаров, от услуг по аренде и от предоставления транспортных услуг.
Структура выручки (млн. руб.)
Показатели выручки |
2013 год |
2012 год |
Изм. % |
Реализация электроэнергии и мощности |
89 839 |
84 890 |
6% |
Реализация теплоэнергии |
33 004 |
31 347 |
5% |
Прочая выручка |
16 753 |
15 047 |
11% |
Итого доходы от операционной деятельности |
139 596 |
131 284 |
6% |
Государственные субсидии |
13 233 |
10 796 |
23% |
Выручка с учетом государственных субсидий |
152 829 |
142 080 |
8% |
Операционные расходы
За 2013 год операционные расходы Группы выросли на 2%, составив 140 997 млн. руб. по сравнению с 137 647 млн. руб. в 2012 году.
Расходы на топливо, составляющие 32% от всех операционные расходы, сократились на 2% до 44 460 млн. руб., по причине сокращения выработки электроэнергии на 4,9% в основном станциями ОАО «ДГК», что дало и снижение доли конденсационной выработки. Работа в 2013 году нового 5-го блока Южно-Сахалинской ТЭЦ-1, а также запуск 4-го блока, переданного в эксплуатацию ОАО «Сахалинэнерго» привели к сокращению удельного расхода условного топлива (УРУТ) на отпуск электроэнергии в Сахалинской энергосистеме на 45,6 гут/кВт-ч до 387,8 гут/кВт-ч. В совокупности это отразилось на общем УРУТ по Холдингу, который сократился на 3,9 гут/кВт-ч до 383 гут/кВт-ч. В результате расход топлива в тоннах условного топлива (тут) на отпуск электроэнергии сократился в 2013 г. на 5% до 14 336 тыс. тут.
Вознаграждение работникам увеличилось на 8% до 40 309 млн. руб. (29% от суммы операционных расходов) за счет индексации тарифных ставок и должностных окладов работников Группы.
Рост расходов на услуги субподрядчиков на 82% до 3 364 млн. руб. связан с ростом объема работ ОАО «Хабаровская ремонтно-монтажная компания» по договорам капитального строительства с Ургалуголь и Хабаровским НПЗ.
Расходы по текущей деятельности (млн. руб.)
Статьи расходов |
2013 год |
2012 год |
Изм., % |
Расходы на топливо |
44 460 |
45 202 |
-2% |
Вознаграждения работникам (в том числе налоги и расходы по пенсионному обеспечению) |
40 309 |
37 465 |
8% |
Расходы на распределение электроэнергии |
12 894 |
11 613 |
11% |
Покупная электроэнергия и мощность |
9 635 |
8 955 |
8% |
Прочие материалы |
7 059 |
7 128 |
-1% |
Амортизация основных средств |
5 174 |
4 374 |
18% |
Услуги субподрядчиков |
3 364 |
1 845 |
82% |
Расходы на приобретение и транспортировку тепловой энергии |
2 699 |
2 572 |
5% |
Ремонт и техническое обслуживание |
2 382 |
2 556 |
-7% |
Начисление резерва под обесценение дебиторской задолженности |
1 778 |
3 133 |
-43% |
(Прибыль)/убыток от выбытия основных средств, нетто |
(143) |
476 |
n.a. |
Доход, связанный с сокращением системы пенсионного обеспечения |
(1 609) |
- |
|
Прочие расходы |
11 386 |
12 328 |
-8% |
Итого расходы |
140 997 |
137 647 |
2% |
Прибыль
По итогам 2013 года Группа РАО ЭС Востока получила скорректированную прибыль от операционной деятельности в размере 12 001 млн. руб., что на 59% больше результатов 2012 года. Основной причиной роста операционных показателей является увеличение на 23% объема государственных субсидий на 2 437 млн. руб. и рост операционной эффективности.
Показатель EBITDA вырос на 37% и составил 17 032 млн. руб., как за счет компенсации выпадающих доходов за 2011 год, так и по причине роста операционной эффективности.
Скорректированная чистая прибыль Группы по итогам 2013 года составила 9 654 млн. руб., что на 111% больше, чем в 2012 году. Чистая прибыль Группы в 2013 году составила 4 681 млн. руб. по сравнению с убытком в 4 824 млн. руб. в 2012 году.
Совокупный доход Группы за 2013 составил 4 200 млн. руб., против убытка в 6 807 млн. руб. в 2012 году.
Финансовое положение
Размер активов Группы по состоянию на 31 декабря 2013 года вырос на 5% до 137 678 млн. руб., по сравнению с 130 524 млн. руб. на 31 декабря 2012 года. Увеличение активов преимущественно связано с увеличением незавершенного строительства на 5 901 млн. руб.
Капитал Группы по состоянию на 31 декабря 2013 года увеличился на 17% до 28 280 млн. руб., по сравнению с 24 084 млн. руб. на 31 декабря 2012 года в значительной степени в результате сокращения нераспределенного убытка на 19% до 12 775 млн. руб.
Обязательства Группы по состоянию на 31 декабря 2013 года выросли на 3% до 109 398 млн. руб., по сравнению с 106 440 млн. руб. на 31 декабря 2012 года. При этом:
Объем финансирования затрат по инвестиционной программе за 2013 года сократился на 23% по сравнению с 2012 годом, составив 13 497 млн. руб. (без учета НДС). Капитальные затраты (поступления основных средств и незавершенного строительства в соответствии с РСБУ) при этом увеличились на 9% до 16 821 млн. руб. Снижение объемов финансирования инвестиционной программы за 2013 год в сравнении с аналогичным периодом прошлого года обусловлено завершением ранее начатых проектных работ по проектам строительства 4-х электростанций, обозначенных в Указе Президента РФ от 22.11.2012 № 1564 и началом реализации инфраструктурных проектов для обеспечения их функционирования.
В соответствии с отдельными утвержденными инвестиционными программами компаний Группы объем финансирования в реконструкцию существующих и строительство мощностей составит 64 670 млн. руб. в течение 2014-2016 гг. (77 243 млн. руб. – в течение 2013-2015). Предстоящие капитальные затраты в основном связаны с реконструкцией оборудования существующих электростанций и электросетей. Обязательства по капитальным затратам Группы по состоянию на 31 декабря 2013 года следующие: 2014 год – 25 731 млн. руб., 2015 год – 21 198 млн. руб., 2016 год – 17 741 млн. руб.
События после отчетной даты
После окончания отчетного периода Группой был заключен кредитный договор с ОАО «Сбербанк России» на общую сумму 1 100 млн. руб. руб. со сроком погашения не позднее 29 апреля 2016 года и процентной ставкой 8,02% годовых; а также с ОАО «Газпромбанк» на общую сумму 620 млн. руб. руб. с процентной ставкой до 8,65% и сроком погашения не позднее 29 января 2016 года.
В январе - феврале 2014 года Группа заключила ряд соглашений на получение денежных средств по краткосрочным кредитам и кредитным линиям от ОАО «Сбербанк России» на сумму 1 350 млн. руб. с процентными ставками от 7,22% до 8,04% и сроком погашения до 21 января 2014 года; ОАО АКБ «Росбанк» на сумму 1 000 млн. руб. с процентными ставками от 7,50% и сроком погашения до 13 января 2015 года; а также от ОАО «Газпромбанк» на общую сумму 900 млн. руб. с процентной ставкой 8,00% и сроком погашения не позднее 11 апреля 2014 года.
Пресс-релиз и презентация размещены на сайте ОАО «РАО Энергетические системы Востока» по адресу: http://www.rao-esv.ru/shareholders-and-investors/financial-statements/ifrs/
[1] Прибыль от операционной деятельности, прибыль до налогообложения и чистая прибыль в целях сравнительного анализа скорректированы на пересмотр стоимости активов группы выбытия и экономического обесценения основных средств в размере 4 804 млн. руб. в 2013 г. и 6 260 млн. руб. в 2012 г., на начисление резерва под обесценение дебиторской задолженности в размере 1 778 млн. руб. в 2013 г. и на 3 133 млн. руб. в 2012 г., а также на доход, связанный с сокращением системы пенсионного обеспечения в размере 1 609 млн. руб. в 2013 г.